Measuring global well-being inequality: A dimension-by-dimension or multidimensional approach?

Résumé Fr En

Cet article examine l’évolution des inégalités du bien-être global entre 1980 et 2010 basée sur trois dimensions : le revenu, la santé et l’éducation. Je compare deux approches différentes pour la mesure des inégalités du bien-être global : une approche « dimension par dimension » et une perspective multidimensionnelle. La première approche analyse les dimensions du bien-être séparément. L’inégalité de chacune de ces dimensions montre une tendance remarquablement différente. Malheureusement, cette approche « dimension par dimension » est insensible à la corrélation entre les dimensions du bien-être. La seconde approche prend en compte cette corrélation et commence à partir d’une mesure multidimensionnelle du bien-être pour chaque pays. Cette mesure reflète des jugements de valeur implicite de l’indice de développement humain révisé (IDH). Il est démontré que des inégalités du bien-être multidimensionnelles ont diminué au cours de la période considérée. Cependant, ce résultat dépend essentiellement de la méthode de pondération choisie, de la procédure d’agrégation et de la transformation de la dimension revenu.

This paper investigates the evolution of global well-being inequality between 1980 and 2010 based on three dimensions: income, health and education. I compare two different approaches to the measurement of global well-being inequality: a dimension-by-dimension approach and a multidimensional one. The first approach analyses the dimensions of well-being separately. The inequality of each of these dimensions shows a remarkably different pattern over time. Unfortunately, this dimension-by-dimension approach is insensitive to the correlation between the dimensions of well-being. The second approach takes this correlation into account and starts from a multidimensional measure of well-being for each country. This well-being measure reflects the implicit value judgments of the revised Human Development Index (HDI). It is shown that multidimensional well-being inequality has decreased over the considered period. However, this result depends crucially on the weighting scheme selected, the aggregation procedure and the transformation of the income dimension.Biographic note: I wrote my doctoral dissertation on “Essays on the measurement of multidimensional inequality”. Financial support from the IWT-project: “Flemosi: Tools for ex ante evaluation of socio-economic policies in Flanders” is gratefully acknowledged.JEL Classification: D63, I31, O52.